26家上市银行半年业绩大比拼,不良率居前的又双叒叕是它俩……

来源:金融八卦女
2018-09-01 18:54 803 0 0
根据银保监会公布的数据,二季度末,银行业整体不良贷款余额和不良贷款率呈现“双升”局面。而在26家上市银行中,不良贷款余额也呈现上升态势,增幅约为3.5%。

截至8月30日晚间,26家A股上市银行2018年中期业绩报告全部披露完毕。整体看来,26家A股银行交出了非常靓丽的成绩单,但“解剖”上市银行财务报表发现,也是几家欢乐几家愁。金融八卦女特别挑选了市场普遍关注的指标,以飨读者。

浦发银行归母净利润增速垫底

截至6月30日,26家上市银行累计实现归属于母公司股东的净利润(简称归母净利润)2.09万亿元,同比增长6.3%,相当于日赚4592.6亿元(按照2018年上半年180个自然日计算)。

但从26家上市银行归母净利润的绝对值来看,俨然划分成四个明显的梯队。工行、建行、农行、中行分别以1604.4亿元、1470.3亿元、1157.9亿元、1090.9亿元的归母净利润位居第一梯队的千亿俱乐部,上述国有四大行上半年净利润增速分别是4.9%、6.3%、6.6%、5.2%。

曾经作为“工农中建交”一员被市场提及的交行,虽然保持了归母净利润第六的位置,但与前名的四差距越来越大,与招商、兴业等股份银行同归于百亿元俱乐部。其2018年上半年归母净利润407.71亿元,同比增长4.6%。

而超越了交行的招商银行业绩可谓亮眼,2017中期和2018年中期的归母净利润增速分别是11.4%和14%,这在全国性股份制银行中仅此一家。其他股份制商业银行归母净利润增速均为个位数,其中浦发银行归母净利润增速垫底,仅有1.4%,其次是华夏银行,增速为2%。

而城商行均保持较高的利润增速,成都银行上半年实现归母净利润21.23亿元,同比增长28.5%,增速领跑26家A股上市银行。相比之下,江阴银行4.3%归母净利润增速则显色逊色很多。

若论赚钱能力,工行“宇宙行”的称号实至名归。据统计,工商银行上半年日赚归母净利润近9亿元。这个成绩在所有A股上市公司中也是名列前茅的。

交通银行营收下降1.8% 存款成本上升22个基点

以存贷款为主营业务的商业银行,其利润主要来源是“吃息差”,其收入主要是利息收入以及非息收入中的手续费和佣金收入。

据统计,26家上市银行上半年总计实现营业收入2.09亿元,同比增长6.3%。其中,近68%的收入来源于利息净收入,21.5%来自于手续费和佣金收入,二者分别同比增长5.9%、1%。整体来看,手续费及佣金收入的增速不及净利息收入的增速。

具体来看,26家上市银行中,仅浦发银行、华夏银行和交通银行营收负增长,分别是-1.3%、-1.4%和-1.8%。三家营收不佳的银行,面临同样的问题,净利息收入、手续费及佣金收入均有所下滑。这在交行身上表现的尤其明显,两项指标分别降低3.3%和0.4%(按照2017年中报披露的数据计算)。再观察两项指标在总营业收入中的占比可见,交通银行六成营收来自于利息净收入,两成营收来自手续费和佣金收入。

2017年交通银行利息净收入同比减少6.75亿元,其中,各项资产负债平均余额变动带动利息净收入增加20.51亿元,平均收益率和平均成本率变动致使利息净收入减少27.26亿元。也就是说,主要是由于支付给客户存款利息的成本更高了,据交行披露,客户存款的年化平均成本率同比上升22个基点。

从净利差也可见一斑,2018年上半年年交通银行净利差和净利息收益率分别为1.30%和1.41% ,同比分别下降8个基点和9个基点。

净利息收入表现显著不佳的还有民生银行、光大银行,分别下滑17.6%、10%,同样地,二者利息净收入在总营收中的占比也较低,分别是45%和52%。

民生银行,利息净收入之所以大幅下降,该行解释称主要是由于新金融工具准则施行后,以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产持有期间形成的收益不再计入利息收入。若还原口径,利息净收入465.55亿元,同比增长13.23%。

光大银行也称,在新金融工具会计准则影响了其利息净收入,按照准则要求,将原在“利息收入”中核算的货币基金、债券基金等业务收入,调整至“投资收益”等其他收入中核算,按照上年可比口径,将基金投资等业务收入加回还原后,利息净收入336.78亿元,同比增加32.95亿元,增长10.84%。

光大银行上半年利息净收入占比52.3%,同比下降13.23个百分点;手续费及佣金净收入占比35.2%,同比上升0.66个百分点。

而手续费和佣金收入仅9家银行实现正增长,其他银行在此项目上的表现不佳。主要是由于今年代理业务、托管及其他受托业务手续费及佣金收入下降的影响。

平安银行成本收入比上升最多

2018年上半年受市场利率维持高位等因素影响,银行负债成本普遍上升,进而带动净息差相应下降。

观察26家上市银行的成本收入比指标发现,有一半银行成本收入比上升。其中,平安银行成本收入比同比上升幅度最高,为4.9个百分点。

2018年上半年,平安银行成本收入比为29.66%,较去年全年下降0.23个百分点,较去年同期增加4.9个百分点。一是因为同比基数较低,2017年上半年费用列支相对较缓;二是战略投入不断加大,从2017年下半年以来,随着转型推进,平安银行逐步加大战略投入和零售平台战略科技投入,费用有所增长;三是人力成本上升,平安银行加强零售互联网人才的引进,管理层去年引进新的人才在人力支出及科技投入方面的费用今年得到体现。

当然,在不同的发展阶段,银行对于成本收入比的要求不同。在此,我们不过分强调成本收入比的绝对值。来看,处于同一梯队的四大行。工行2018年上半年的成本收入比是21.51%,显示其控制成本的能较强;农行成本收入比较高,为26.67%,同比下降1.64个百分点;中行和建行的成本收入比分别是25.78%,22.11%,分别同比上升0.39个百分点和下降0.19个百分点。

江阴银行不良率居首  达2.29%

根据银保监会公布的数据,二季度末,银行业整体不良贷款余额和不良贷款率呈现“双升”局面。而在26家上市银行中,不良贷款余额也呈现上升态势,增幅约为3.5%。

相比于去年同期,大多数上市银行不良率指标向好。江阴银行不良率为2.29%,是上市银行中不良率指标最高的银行。其次是浦发银行,2018年中期不良率指标仍超过2%,达2.06%。自从2013年开始,浦发银行的不良率开始一路攀升,2017年年中触及2%。有业内人士表示,去年的成都分行高达775亿元不良贷款假授信案,让浦发银行元气大伤。

为了保持其所宣称的“长期不良贷款为零”的纪录,浦发银行成都分行使出各种“财技”,向1493个空壳企业授信775亿元,换取相关企业出资承担该行不良贷款。监管层对此言辞批评,称“这是一起浦发银行成都分行主导的有组织的造假案件,涉案金额巨大,手段隐蔽,性质恶劣,教训深刻”。

为此,浦发银行成都分行被罚款4.62亿元,浦发银行成都分行原行长、2名副行长、1名部门负责人和1名支行行长终身禁止从事银行业工作、取消高级管理人员任职资格、警告及罚款。

浦发银行近10年的不良贷款率情况

而其他股份行中,中信、华夏、民生的不良贷款率均在1.7%以上,分别为1.8%、1.77%、1.72%,且较去年同期有所上涨。而四大国有银行中,农行的不良率居前,为1.62%。不同于地方城商行中不良高企的江阴银行,宁波银行和南京银行不良率均低于1%。

特别提示:

本文的数据是根据上市银行2017年中报和2018年中报进行对比分析得出的,由于2018年1月1日起实施新金融工具有关会计准则,可能造成部分数据与上市公司调整后的数据不一致。

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